Private equity et investissement non coté

Les trois grandes voies d'accès

Le non coté est l'une des classes d'actifs où l'écart de performance entre le premier et le dernier quartile est le plus élevé. Sélectionner les bons gérants, accéder aux bons fonds, et structurer l'investissement sont des décisions structurantes.

• ◆Les fonds de private equity, primary ou secondary, tailles d'engagement de 100 000 € à plusieurs millions. Accès via banques privées, multi-family offices, plateformes spécialisées (Moonfare, Titanbay, Opale Capital).
• ◆Les club deals, co-investissement de plusieurs familles dans une opération précise (LBO, growth equity, immobilier de rendement). Engagement plus élevé, visibilité directe sur l'actif.
• ◆Les co-investissements, investissement direct dans une société portefeuille d'un fonds, en parallèle de l'engagement principal. Frais réduits, exposition concentrée.

Notre intervention

• ◆Définition de l'allocation cible non cotée (typiquement 10 à 30 %), durée de portage acceptable, profil risque/rendement souhaité.
• ◆Sélection des fonds et opérations, analyse des track records, équipes, stratégies, frais, termes. Mise en concurrence avec d'autres opportunités via notre réseau européen.
• ◆Structuration de la détention, en direct, via holding, via SCSp dédiée, via contrat d'assurance-vie luxembourgeois (FAS ou FID). Chaque mode a ses conséquences fiscales et opérationnelles.
• ◆Pilotage récurrent, suivi des appels de fonds, distributions, reportings, audits. Le non coté implique un suivi opérationnel spécifique.